3G资本创始人豪尔赫·保罗·雷曼成功之道
2024-03-29 13:41:26

3G资本创始人豪尔赫·保罗·雷曼成功之道

3G资本创始人豪尔赫·保罗·雷曼成功之道

提到巴菲特的“好基友”,可能很多人会想到芒格,始人但是豪尔赫保今天要介绍的是另一位“好基友”豪尔赫·保罗·雷曼(Jorge Paulo Lemann) 。
雷曼,罗雷3G资本的曼成创始人 ,江湖绰号“无声杀手”。本创他已经连续7年蝉联巴西首富 。始人80岁的豪尔赫保他看似籍籍无名,却是罗雷个私募并购大鳄  。

因为没有人能够像他一样一口气鲸吞百威 、曼成汉堡王 、本创亨氏 、始人卡夫、豪尔赫保提姆霍顿等食品业品牌巨头,罗雷发展到掌控一个 3000 多亿美元食品饮料的曼成帝国 。

1998年 ,雷曼与巴菲特在吉列(Gillette)董事会同席之后 ,二人成为20多年的好友 。他们在2013年合资280亿美元 ,买下生产番茄酱的亨氏(Heinz),创下全球食品业最大收购案 。

2015年,两人再度联手  ,以亨氏购并冷冻食品乳酪生产龙头卡夫(Kraft),更新了这项纪录 。巴菲特赞誉雷曼犹如自己的老师,认为雷曼的管理手段比他来得好,直称其为“全世界最会做生意的人”!


01网球冠军

1939年 ,雷曼出生于巴西里约热内卢,是瑞士移民的后裔。他从小在体育方面表现得很有天赋。1961年 ,雷曼以网球体育特长生的身份被哈佛大学录取。大学毕业后,他回到巴西成了一名出色的网球运动员 ,而且取得了不菲的成绩 。他曾5次夺得全国冠军,并参加了戴维斯杯和温网。
功成身退 、见好就收是雷曼的一条人生准则 。虽然在巴西他的球技首屈一指,但在国际赛中,他意识到自己并不能冲出重围,随即便果断选择放弃体育生涯 。曾有记者采访他,问他为什么没有继续职业网球生涯 ,他很爽快地说,“及时止损。那一刻我意识到,我没办法在网球界做到全球前十 。”

02巴西高盛

最开始 ,雷曼在瑞士信贷做实习生 ,31岁时成为高盛在巴西的一名经纪人 。1971年,雷曼联合卡洛斯·阿尔贝托·斯库彼拉和马塞尔·赫尔曼·泰列斯 ,支付了80万美元在里约热内卢证券交易所买到一个席位 ,并按照高盛合伙人模式将它改造为巴西最知名的投行Banco Garantia 。

孰料几周后市场崩盘  ,大跌近60% ,雷曼及其合伙人几乎赔掉了全部资金。危机来临,雷曼并不像其他投机者那样迅速撤离 ,反而运用起他的“斯巴达式”行事风格 ,即简单自律的生活,纪律严明近似军事化的管理,来带领公司应对危机。
挺过股灾后,BG投行的业务开始稳健反弹 。在雷曼和伙伴泰列斯、斯库彼拉组成的“铁三角”的精心打造下 ,BG逐步变身为巴西最具盛名和创造力的投行,被福布斯称为“巴西的高盛” 。


03啤酒大王

1982年  ,他们收购了折扣零售连锁Lojas Americanas ,这是当时在巴西规模最大的一家折扣零售连锁店。七年后又收购了一家啤酒厂,他们将一系列啤酒厂重组为AmBev,然后迅速席卷整个南美洲 。他们对公司的管理非常严苛 ,强行挤压不必要的成本,无情却高效  ,没过多久 ,他们便掌握了65%的巴西啤酒市场  ,对阿根廷是市场更是掌控到了80%,其他部分地区几乎完全垄断,不久就成为了南美洲最大的啤酒制造商。


在掌握了南美洲市场后,雷曼以及他的伙伴开始进军欧洲 。依旧是老手段 ,二话不说开始收购 ,从比利时的英特布鲁公司开始 ,以110亿美元收购完成后 ,与AmBev整合成了英博集团 。2008年 ,百威英博在“三剑客”收购了安海斯•布希公司,这是当时美国最大的一家啤酒制造商 ,百威啤酒就是王牌产品。世界最大的啤酒制造商就此诞生 ,雷曼也被称为“啤酒业之王”。


04食品大王

2010年 ,以总价值40亿美元收购美国三大快餐品牌之一的汉堡王 ,并将其私有化 。

1954年成立于美国的汉堡王 ,多年来因疏忽和战略散漫而遭遇困境 。2010年 ,3G 资本收购汉堡王,将其门店由全球店面1.22万家削减至52家直营店 ,其余全部出售,保留的这些少数直营店用于高管培训和产品研制  。

此后 ,汉堡王的收入几乎全部来自于连锁店的加盟费 ,并成为了3G资本真正的取款机。2012年 ,汉堡王股票重新上市 ,估值达46亿美元 ,之后市值升至90多亿美元 。
雷曼这一精准而利落的收购动作不但让其在食品界名声大噪,也成功引起了美国“股神”巴菲特的关注 。巴菲特发现3G资本的投资策略本质上与自己一脉相承 ,于是开始和雷曼密切合作,联手收购。
2013年 ,巴菲特的旗舰公司伯克希尔哈撒韦与3G资本组成的财团联合收购了美国食品巨头 、番茄酱制造商亨氏公司 ,总价值280亿美元。收购后的卡夫亨氏公司成为全球第五大 、北美第三大食品和饮品公司 。伯克希尔和3G资本持有新公司51%的股份 。

次年 ,在巴菲特的支持下 ,3G资本又推动汉堡王以115亿美元收购了加拿大咖啡和甜甜圈连锁店提姆霍顿 ,两家公司合并成为全球第三大快餐集团“餐饮品牌国际”。

在私募股权投资领域 ,3G资本已成为巴西最大的PE公司,其控制的公司收入已经超过1000亿美元,市值超过3500亿美元 。目前 ,3G资本拥有百威52%股权 、汉堡王和Tim Horron合资母公司QSR 51%的股权,亨氏卡夫49%的股权 。
3G的投资理念很简单:3G资本擅长大规模投资  ,长周期的价值投资 ,通过控制股权 ,导入强大的主动性投后管理 ,累积现金 ,不断扩张 。
雷曼遵循Jack Welch的80/20法则,奖赏前20%的优秀人才,留住中间70%,炒掉后10%并把他们的钱发给前20% 。
雷曼都遵守特定的「追梦专才法则」  ,称为PSD :出身贫穷(Poor) 、头脑灵活(Smart)、渴望致富(Desire) ,名校毕业或具备国际经历不重要 。

根据《福布斯》杂志 2019全球富豪排行榜显示 ,雷曼位列第 35 位  ,目前的个人资产净值为 300多亿美元 。


雷曼一生行事非常低调 ,一直维持着简朴健康的生活方式 ,他不喝酒 ,每天锻炼,还在打网球。他一生中吃过的唯一一个汉堡包 ,正是在买下汉堡王的那一天。

他认为金钱只是衡量商业成功的标尺—他感兴趣的是商业成功 ,不是钱。认识他的人说 ,他很不喜欢自己的名字出现在福布斯富豪榜 ,他不愿意抛头露面 。


最后 ,给大家分享一下管理学大师吉姆•柯林斯总结的关于巴西首富雷曼的成功经验 。
1、永远投资于人,此为重中之重 。他们的理念是这样的:最好给有天赋的人一个机会,哪怕其能力还没得以证明 ,容忍过程中的一些失望,而不是彻底不信任人  。


2 、用远大的梦想来保持原动力。3位创始人创造了一个双活塞的飞轮 :首先 ,找到这些人才;其次 ,让他们做大事。然后 ,找到更多有才干的人,再想出另一件大事让他们去做。周而复始,不断循环 。


3、创立精英管理的企业文化和一致认同的激励机制。这些创始人建立了一种标准如一的企业文化,让员工有机会共同分享实现伟大梦想而获得的回报 。


4、卓越的企业文化可以跨越产业、跨越国度  。3位创始人在不断进军新产业、跨越国界拓展业务 、向更大目标稳步迈进的过程中,始终坚守他们核心的价值理念与独特的企业文化。


5 、专注于创造伟大的实业,而不是专注理财。当3位创始人决定买下里约热内卢的一家小酒厂博浪啤酒时 ,外界普遍仅将其看作是一次短期的财务投资,而在这次收购的20年后,已无人再将其看作是一笔简单的财务交易。


6 、简约有其内在的智慧与魔力 。3位创始人几乎从每一个维度上看都是简约的典范 。


7 、狂热不是问题。正如路遥所说 ,只有初恋般的热情和宗教般的意志,人才可能成就某种事业。3G资本所招之人需要的特质是“像疯子一样狂热的人。


8、高度自律、冷静,而非速度,才是跨越潜在危机并获得成功的不二法则。了解自己有多长时间来做决策 ,用这些时间做出尽可能是最佳的决策并保持冷静。


9 、一个强势 、自律的董事会是公司强大的战略性资产。在设定“巨大的 、让人不可思议的 、颇需勇气的目标”、制定策略、维持企业文化 、抓住机遇 、带领企业走出困境方面 ,3G资本的董事会充当着中心角色 。


10、寻找导师和老师 ,与他们保持紧密联系 。在雷曼的事业刚起步时,他就努力寻找那些他可以从其身上汲取养分的人 。他甚至会像朝圣一般拜访他们 。这些大师包括著名的日本实业家松下幸之助  、富有远见卓识的零售业大师山姆•沃尔顿 、金融天才沃伦•巴菲特。

(作者:新闻中心)